Podcast
theexp.me
Hosted by theexp.me · TH
Driving growth through markets, tech, and life.
327episodes
Episodes
Newest firstAll episodes
VGT - ค่าฟีแค่ 0.09% แต่หุ้น 6 ตัวกินพอร์ตเกินครึ่ง
Yesterday00:07:40Tap to summarizeVGT - ค่าฟีแค่ 0.09% แต่หุ้น 6 ตัวกินพอร์ตเกินครึ่งVGT เป็นกองเทคโนโลยีสหรัฐฯ ที่ค่าฟีต่ำมากเพียง 0.09% ถือหลักทรัพย์ 321 ตัวแต่เรื่องที่คนเข้าใจผิดบ่อยที่สุดคือ กองนี้ไม่มี Alphabet ไม่มี Meta และไม่มี Amazon เพราะ GICS จัดสองตัวแรกอยู่กลุ่มบริการสื่อสาร และจัด Amazon อยู่กลุ่มสินค้าฟุ่มเฟือยถ้าคุณซื้อเพราะคิดว่าจะได้ big tech ครบ คุณจะไม่ได้อย่างที่คิดที่ได้จริงคือ NVIDIA 16.09% Apple 14.32% Microsoft 8.28% สามตัวรวมกัน 38.69%และใช้หุ้นแค่ 6 ตัวก็เกินครึ่งพอร์ตที่ 51.21% แปลว่าอีก 315 ตัวที่เหลือรวมกันยังไม่ถึงครึ่งผลตอบแทน 10 ปีต่อปีอยู่ที่ 25.6% ส่วน P/E 23.53 ซึ่งต่ำกว่า QQQ ที่ 32.84 เพราะ QQQ รวมกลุ่มที่เทรด premium สูงเข้าไปด้วยคนไทยยังไม่มีกองรวมที่ผูก VGT โดยตรง ต้องเปิดพอร์ตต่างประเทศซื้อเองคุณอยากได้เทคแบบ pure-play หรือแบบมี big tech ครบ⚠️ เนื้อหาเพื่อการศึกษา ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน#theexpme #VGT #ETF #หุ้นเทคโนโลยี #Vanguard #ลงทุนต่างประเทศ
Transcribe →BABA - ทุ่ม capex AI 120,000 ล้านหยวนใน 4 ไตรมาส มาร์จิ้นจึงหด
Yesterday00:06:38Tap to summarizeBABA - ทุ่ม capex AI 120,000 ล้านหยวนใน 4 ไตรมาส มาร์จิ้นจึงหดAlibaba กำลังเปลี่ยนตัวเองจากบริษัทอีคอมเมิร์ซ ไปเป็นผู้ให้บริการโครงสร้างพื้นฐาน AI ของจีนฝั่งที่ไปได้ดีคือ Cloud Intelligence รายได้ 41,626 ล้านหยวน โต 38% และผลิตภัณฑ์ AI โตระดับสามหลักติดต่อกัน 11 ไตรมาสแต่ฝั่งต้นทุนหนักมาก บริษัทประกาศลงทุนอย่างน้อย 380,000 ล้านหยวนใน 3 ปี และแค่ 4 ไตรมาสล่าสุดใช้ไปแล้วราว 120,000 ล้านนั่นคือเหตุผลที่มาร์จิ้นหด ไม่ใช่เพราะธุรกิจหลักเสียราคาปิด 7 สิงหาคมที่ 128.41 ดอลลาร์ เป้าเฉลี่ยนักวิเคราะห์ 40 ราย 189.79 ดอลลาร์ แต่กรอบเป้ากว้างมาก ตั้งแต่ 92.36 ถึง 242.40 ซึ่งแปลว่านักวิเคราะห์เองก็ยังไม่เห็นตรงกันและสำหรับคนไทยที่ถือ BABA80 ต้องเข้าใจว่าการซื้อหุ้นโลกด้วยเงินบาทไม่เท่ากับการกระจายความเสี่ยง ถ้าพอร์ต DR ของคุณกระจุกในหุ้นเทคจีน คุณแค่ย้ายความเสี่ยงเดิมมาไว้ในสกุลบาทคุณจะถือผ่านวงจร capex หรือรอให้ผ่านจุดพีคหมายเหตุ: เนื้อหาเพื่อการศึกษา ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน#theexpme #BABA #Alibaba #หุ้นจีน #DR #ลงทุนต่างประเทศ
Transcribe →QYLD จ่ายปันผลเกือบ 12% แต่ NAV จาก 25 ดอลลาร์เหลือ 18.07
Yesterday00:07:02Tap to summarizeQYLD จ่ายปันผลเกือบ 12% แต่ NAV จาก 25 ดอลลาร์เหลือ 18.07กองทุน covered call ถือหุ้นแล้วขายสิทธิซื้อให้คนอื่น ได้ค่าพรีเมียมมาแจกเป็นปันผลฟังดูดี แต่มีสองอย่างที่ต้องรู้ หนึ่ง กำไรถูกจำกัด ถ้าหุ้นขึ้นแรงคุณไม่ได้ตาม สอง มันไม่ได้กันขาลง ตลาดร่วงคุณรับเต็มแล้วเงินปันผลมาจากไหน ส่วนหนึ่งมาจากปันผลหุ้น ส่วนหนึ่งมาจากค่าพรีเมียม และอีกส่วนคือ return of capital หรือการคืนเงินต้นของคุณเอง เอกสาร 19a-1 ของ Global X แจ้งเรื่องนี้ทุกเดือนหลักฐานที่ชัดที่สุดคือ QYLD ตั้งกองปี 2013 ที่ NAV ราว 25 ดอลลาร์ วันนี้เหลือ 18.07 ลดลงเกือบ 28% ในช่วงที่ Nasdaq โตระเบิดตัวเลขที่ควรเทียบคือ QYLD ทำได้ 8.89% ต่อปีตั้งแต่ตั้งกอง ขณะที่ QQQ โตกว่า 830% หรือราว 20% ต่อปีและคนไทยยังโดนหักภาษี ณ ที่จ่าย 15% ถ้ากรอก W-8BEN ยีลด์ 12% เหลือจริงราว 10.2%พอร์ตคุณมีกี่ตัวที่จ่ายเงินต้นคืนมาเป็นปันผล⚠️ เนื้อหาเพื่อการศึกษา ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน#theexpme #CoveredCall #ETF #ปันผล #QYLD #ลงทุนต่างประเทศ
Transcribe →กองทุนอาบูดาบีปิดดีล 49 พันล้านดอลลาร์ แล้วไทยได้อะไร
Yesterday00:08:22Tap to summarizeกองทุนอาบูดาบีปิดดีล 49 พันล้านดอลลาร์ แล้วไทยได้อะไรMGX กองทุนของอาบูดาบีปิดกองทุนแรกเมื่อ 1 กรกฎาคม 2026 ที่ 49 พันล้านดอลลาร์ สูงกว่าเป้าที่ 45 พันล้าน และเข้าซื้อหุ้นทั้ง OpenAI, Anthropic และ xAIฝั่งซาอุฯ มีบริษัท HUMAIN ของกองทุน PIF ตั้งเป้ามี GPU 600,000 ตัวใน 3 ปี เริ่มจากคลัสเตอร์แรกราว 18,000 ตัวนี่คือยุค Sovereign AI ที่รัฐไม่ยอมฝากสมองกลของชาติไว้กับคลาวด์ของมหาอำนาจแล้วไทยอยู่ตรงไหน ตรง ๆ คือเราไม่ได้ผลิตชิป แต่ศูนย์ข้อมูล AI ร้อนกว่าปกติ 5 ถึง 10 เท่า ทำให้ระบบจ่ายไฟและระบายความร้อนกลายเป็นของจำเป็นครึ่งปีแรก 2026 ปีเดียว BOI อนุมัติหมวดดิจิทัลไปราว 1.12 ล้านล้านบาทหุ้นที่อยู่ในเส้นทางนี้คือ GULF ที่ทำ GSA01 ขนาด 25.6 เมกะวัตต์ WHA ที่ขายที่ดินพ่วงน้ำไฟ และ DELTA ที่ทำระบบจ่ายไฟกับระบายความร้อนแต่ต้องระวัง ตัวเลข BOI เป็นยอดที่ขออนุมัติ ไม่ใช่เงินที่ลงแล้ว และคำถามใหญ่คือสายส่งไฟจะขยายทันไหมไทยควรขายพลังงานให้คนขุด หรือขุดเอง⚠️ เนื้อหาเพื่อการศึกษา ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน#theexpme #SovereignAI #AI #หุ้นไทย #ดาต้าเซ็นเตอร์ #ลงทุน
Transcribe →SOXX - กองชิปที่ NVIDIA มีน้ำหนัก 8.97% ขณะที่ SMH ปล่อยไป 21.70%
2d ago00:06:40Tap to summarizeSOXX - กองชิปที่ NVIDIA มีน้ำหนัก 8.97% ขณะที่ SMH ปล่อยไป 21.70%ถ้าคุณอยากเกาะเทรนด์ AI ชิป แต่กลัว NVIDIA ปรับฐานแรง SOXX ออกแบบมาเพื่อกรณีนี้พอดีกองนี้ตั้งเพดานน้ำหนักหุ้นรายตัวไว้ราว 8% ณ วันปรับพอร์ต ผลคือ NVIDIA อยู่ที่ 8.97% ขณะที่ SMH ปล่อยให้ขึ้นไปถึง 21.70% ต่างกันราว 2.4 เท่าเพดานนี้เป็นเพดาน ณ วันปรับพอร์ต ไม่ใช่รายวัน ระหว่างรอบถ้าหุ้นวิ่งแรงน้ำหนักก็ลอยเหนือ 8% ได้ แล้วค่อยถูกดึงกลับรอบถัดไปแต่มีเรื่องที่คนซื้อกองชิปมักไม่รู้ ปี 2026 เป็นปีทองของ HBM memory SK Hynix ไตรมาส 2 รายได้โต 257% มาร์จิ้น 76%SOXX ไม่ได้ถือ SK Hynix หรือ Samsung เลย ไม่มีแม้แต่ ADR เพราะดัชนีคัดเฉพาะหุ้นจดทะเบียนในสหรัฐฯ ไพ่ใบเดียวที่เหลือคือ Micron ที่ 7.86%ค่าฟี 0.34% AUM 47.57 พันล้านดอลลาร์ P/E 47.61 เท่าคนไทยซื้อผ่าน KKP SEMICON ได้ หรือซื้อตรงผ่านแอปเทรดต่างประเทศคุณเลือกแบบกระจาย หรือแบบปล่อยผู้ชนะวิ่ง⚠️ เนื้อหาเพื่อการศึกษา ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน#theexpme #SOXX #ETF #หุ้นชิป #เซมิคอนดักเตอร์ #ลงทุนต่างประเทศ
Transcribe →HONA - backlog นิวไฮ 18.2 พันล้าน แต่กำไรหด 7% ในไตรมาสแรกที่แยกตัว
2d ago00:09:08Tap to summarizeHONA - backlog นิวไฮ 18.2 พันล้าน แต่กำไรหด 7% ในไตรมาสแรกที่แยกตัวHoneywell Aerospace แยกตัวเป็นบริษัทอิสระเมื่อ 29 มิถุนายน 2026 งบไตรมาสแรกสะดุดทันทียอดขาย 4.52 พันล้านดอลลาร์ โต 5% backlog นิวไฮ 18.2 พันล้าน โต 9%แต่ adjusted EBIT หดตัว 7% และ adjusted EPS ร่วง 32%จุดที่หลายที่เล่าผิดคือสาเหตุ ผู้บริหารบอกว่าถ้าตัดการด้อยค่าสินค้าคงคลังราว 50 ล้านดอลลาร์ออก adjusted EBIT จะโตขึ้น 3% ด้วยซ้ำส่วน mix คืออธิบายแรงกดดันมาร์จิ้นและการหั่น guidance เมื่อชิ้นงานหล่อและงานทุบขึ้นรูปตึงตัว mix เลื่อนสองทาง จาก aftermarket ไป OE และจาก defense ต่างประเทศมาเป็นในประเทศ guidance ยอดขายออร์แกนิกจึงถูกหั่นจาก 7 ถึง 9% เหลือ 4 ถึง 5%ราคาปิด 7 สิงหาคมที่ 168.51 ดอลลาร์ วันนั้นเด้ง 7.69% เป้าเฉลี่ย 239.31 ดอลลาร์ แต่ 10 จาก 15 รายอยู่ที่ Hold แล้วคนไทยไม่มี DR ตัวนี้ให้ซื้อบน SETคุณจะเก็บ หรือรอ book-to-bill ไตรมาสหน้าหมายเหตุ: เนื้อหาเพื่อการศึกษา ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน#theexpme #HONA #Honeywell #หุ้นการบิน #spinoff #ลงทุนต่างประเทศ
Transcribe →เงินลงทุน AI ขยับจาก 765 พันล้าน เป็นเกือบ 1 ล้านล้านดอลลาร์ ในสามเดือน
2d ago00:09:53Tap to summarizeเงินลงทุน AI ขยับจาก 765 พันล้าน เป็นเกือบ 1 ล้านล้านดอลลาร์ ในสามเดือนพฤษภาคม 2026 Goldman Sachs ประเมินเงินลงทุน AI ทั่วโลกปีนี้ไว้ที่ 765 พันล้านดอลลาร์ พอถึง 7 สิงหาคม อัปเดตใหม่เป็นเกือบ 1 ล้านล้าน เฉพาะกลุ่ม hyperscaler ราว 800 พันล้านแต่หลักฐานที่แข็งกว่าคือ guidance ของบริษัทเอง Alphabet 195 ถึง 205 พันล้าน Meta 130 ถึง 145 พันล้าน Microsoft ราว 175 พันล้านบนฐานปีปฏิทิน และ Amazon 220 พันล้าน รวมสี่รายได้ 720 ถึง 745 พันล้าน เกือบเท่าตัวเลขทั้งโลกเมื่อสามเดือนก่อนเงินไหลไปไหน ตาม Epoch AI คือเซิร์ฟเวอร์ 56% facility ซึ่งรวมไฟฟ้า ระบายความร้อน และตัวอาคาร 30% เครือข่าย 13% ที่ดิน 0.45%ฝั่งรายได้ OpenAI รันเรตราว 25 พันล้าน และแทบไม่ขยับเลยตั้งแต่กุมภาพันธ์หุ้นไทยที่เกาะได้คือ DELTA ซึ่งกลุ่ม power electronics บวก infrastructure คิดเป็น 89.1% ของรายได้ WHA ที่มี backlog 1,426 ไร่ และ GULF ที่ทำ GSA01 ขนาด 25.6 เมกะวัตต์บิ๊กเทคจะแบกไปได้อีกกี่ปี⚠️ เนื้อหาเพื่อการศึกษา ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน#theexpme #AI #ดาต้าเซ็นเตอร์ #หุ้นไทย #DELTA #ลงทุน
Transcribe →ชั้นแอป AI เก็บเงินจริงแล้ว Harvey รายได้ทะลุ 350 ล้านดอลลาร์
2d ago00:07:31Tap to summarizeชั้นแอป AI เก็บเงินจริงแล้ว Harvey รายได้ทะลุ 350 ล้านดอลลาร์ฝั่งสร้างโมเดลยังเผาเงินมหาศาล แต่ชั้นแอปพลิเคชันเก็บเงินสดได้จริงแล้ว และกลุ่มที่มาก่อนใครคือสายกฎหมายHarvey AI ระดมทุน 200 ล้านดอลลาร์เมื่อมีนาคม 2026 มูลค่ากิจการ 11 พันล้าน รายได้ต่อปีตอนนี้ทะลุ 350 ล้านดอลลาร์ ส่วน Legora ระดมทุน Series D จนมูลค่าแตะ 5.6 พันล้าน ARR ทะลุ 100 ล้านฝั่งหุ้นที่ซื้อได้จริงก็ชัด Thomson Reuters รายได้ออร์แกนิกโต 8% กลุ่มหลักโต 10% ส่วน RELX รายได้เชิงพื้นฐานโต 7% แต่แผนกกฎหมายโต 10%แต่มีตัวเลขที่คนมองข้าม gross margin ของ Vertical AI เหลือแค่ 50 ถึง 60% จากที่ SaaS ยุคก่อนเคยได้ 80% เพราะโดนต้นทุน inference กัดและสำหรับคนไทย ต้องพูดตรง ๆ ว่าไม่มีหุ้นไทยที่เล่นธีมนี้ได้โดยตรง สำนักงานกฎหมายไทยเป็นผู้ใช้ ไม่ใช่ผู้ผลิตเมื่อ AI ทำงานทนายได้ขนาดนี้ มูลค่าของคนจะย้ายไปอยู่ตรงไหน⚠️ เนื้อหาเพื่อการศึกษา ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน#theexpme #VerticalAI #AI #LegalTech #หุ้นเทคโนโลยี #ลงทุนต่างประเทศ
Transcribe →ARKX - หุ้นแค่ 9 ตัวกินพอร์ตเกินครึ่ง 50.61%
3d ago00:07:46Tap to summarizeARKX - หุ้นแค่ 9 ตัวกินพอร์ตเกินครึ่ง 50.61%ARKX คือกองทุนธีมอวกาศและกลาโหมแบบ active ไม่ตามดัชนี เพิ่งเปลี่ยนชื่อเป็น ARK Space and Defense Innovation ETF ปลายปี 2025ตัวเลขที่คนไม่ค่อยดูคือการกระจุกตัว หุ้นแค่ 9 ตัวแรกก็เกินครึ่งพอร์ตแล้ว รวมกันได้ 50.61% พอดี จากทั้งหมดเพียง 36 ตัวอันดับหนึ่งคือ SpaceX ที่ 7.39% ตามด้วย L3Harris 7.30% และ Kratos 6.93%จุดที่เปลี่ยนไปคือ SpaceX ไม่ได้เป็นบริษัทนอกตลาดแล้ว เข้า Nasdaq เมื่อ 12 มิถุนายน 2026 ใช้ชื่อ SPCX ถ้าอยากได้ ตอนนี้ซื้อตรงได้เลยกองนี้ไม่ได้มีแต่หุ้นอวกาศ ยังมี AMD, Amazon, Alphabet และ Deere ผสมอยู่ เพราะ ARK นับผู้ได้ประโยชน์จากข้อมูลดาวเทียมเป็นส่วนหนึ่งของธีมผลตอบแทน 1 ปี 29.94% แต่ย้อนหลัง 5 ปีต่อปีเหลือ 10.21% คู่นี้บอกว่ากองเคยเจ็บหนักปี 2022 แล้วเพิ่งฟื้น ไม่ใช่การโตสม่ำเสมอค่าธรรมเนียม 0.75% AUM 759.46 ล้านดอลลาร์คนไทยยังไม่มีกองรวมที่ผูก ARKX โดยตรง ต้องซื้อผ่านแอปเทรดต่างประเทศจ่ายค่าฟี 0.75% เพื่อให้ทีมจัดตะกร้าให้ คุ้มไหม⚠️ เนื้อหาเพื่อการศึกษา ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน#theexpme #ARKX #ETF #หุ้นอวกาศ #ลงทุนต่างประเทศ #SpaceX
Transcribe →DDOG - รายได้โต 36% ทะลุพันล้าน แต่หุ้นร่วง 19% เพราะลูกค้ารายเดียว
3d ago00:06:16Tap to summarizeDDOG - รายได้โต 36% ทะลุพันล้าน แต่หุ้นร่วง 19% เพราะลูกค้ารายเดียวDatadog ประกาศงบ Q2 2026 เมื่อ 6 สิงหาคม รายได้ 1.12 พันล้านดอลลาร์ โต 36% เหนือคาด ปรับเพิ่ม guidance ทั้งปีเป็น 4.45 ถึง 4.47 พันล้านแล้วหุ้นร่วงราว 19% ทันทีเพราะบริษัทบอกว่า ลูกค้า AI รายใหญ่ที่สุด ที่เพิ่งต่อสัญญามูลค่าเก้าหลัก จะลดการใช้งานลงในครึ่งหลังปี 2026 ตลาดตีความทันทีว่าเสี่ยงพึ่งลูกค้ารายเดียวแต่อีกมุม รายได้ 89% ที่ไม่ใช่กลุ่ม AI ยังโต high 20s เปอร์เซ็นต์ NRR ยัง low-120% และคู่แข่งหลักออกจากกระดานหมดแล้ว ทั้ง Splunk และ New Relicประเด็นคือราคา P/S ราว 21.2 เท่า แพงกว่า Dynatrace ราว 3.1 เท่า ราคาปิด 7 สิงหาคมที่ 233.93 ดอลลาร์ เป้าเฉลี่ยนักวิเคราะห์ 281.94 ดอลลาร์คนไทยซื้อผ่าน DR ชื่อ DDOG19 ได้ของเซล หรือของแพงที่เพิ่งเริ่มลดราคาหมายเหตุ: เนื้อหาเพื่อการศึกษา ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน#theexpme #DDOG #Datadog #หุ้นเทคโนโลยี #หุ้นAI #ลงทุนต่างประเทศ
Transcribe →